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4、近期，人民银行、证监会围绕债券市场违约与风险处置机制建设有哪些工作进展？答：在公司信用类债券部际协调机制下，人民银行会同相关部门起草的关于公司信用类债券违约处置有关事宜的通知，已向社会公开征求意见。中国银行间市场交易商协会发布了《银行间债券市场非金融企业债务融资工具违约及风险处置指南》等三项基础性制度，进一步明确银行间市场债券违约的处置路径和市场化处置手段。近期，又针对发债企业进一步推出债券置换试点，为发行人主动管理债务提供机制便利。上海证券交易所、深圳证券交易所也先后发布债券回售业务的通知及发行人债券购回业务的监管问答，明确了债券回售撤销、回售转售、发行人债券购回相关业务的开展流程，推动企业化解回售行权的偿付风险，规范、优化发行人的债务管理。

尽管如此，22日上午，上海市政府新闻办发布的《关于加快本市高新技术企业发展若干意见》（下称《意见》），仍然释放出科创板在企业筛选上的一些明确信号。《意见》提到，“鼓励高新技术企业改制上市，开辟上市绿色通道。”上海市科委主任张全在回复媒体提问时表示：“上海即将建立的高新技术企业培育库中，未来一定会有若干企业在科创板上市。”

从法律后果看，评估机构一旦被认定未勤勉尽责导致相关信息披露或其出具的报告违反了真实准确完整的信批生命线，就极可能会被处罚或采取监管措施。处罚手段上而言，评估机构面临的行政处罚同样是没收业务收入并处于一倍以上五倍以下的罚款，而监管措施的类型上则较为丰富，除了《信息披露管理办法》中规定的责令改正、监管谈话、出具警示函、记入诚信档案，《再融资管理办法》中明确相关机构在12个月内出具的报告不予接受、相关人员在36个月内出具的报告不予接受，《收购办法》规定在改正前不予接受相关业务，《重组办法》则规定了责令公开说明、责令参加培训、责令定期报告、认定为不适当人选等四种措施类型。

再次，如何认定“挂羊头卖狗肉”的作为“咨询报告”？元正资产评估处罚案中，相关当时人即以出具的报告为咨询报告为由，声称其不受评估准则的规制，不应以评估准则为依据对其进行处罚。尽管证监会在申辩意见反馈中从采取程序、报告体例以及相关表述等方面对该意见进行了反驳，但仍面临一个问题：如果随后的资产评估咨询报告避免了上述的问题后，证监会又如何对资产评估机构进行惩处？更进一步的，重大资产重组中允许采用估值报告作为估值依据，监管机构又如何认定从业人员的勤勉尽责？或者说，从业人员如何采取有效的措施进行自我保护？

“去年那个行情时，基金经理操作谨慎是可以理解的，但过于小心也导致这些基金踏空了本轮大反弹。”沪上某公募基金人士对《金证券》记者说，今年刚过去1个多月，如果份额分开计算，已经有200多只权益类基金年内收益超过20%，800多只权益类基金年内收益超过15%，目前基金经理的心态非常复杂，“领头的有的想锁住利润，有的想乘胜追击；落后的有的想大干快上，有的想以不变应万变，基金经理的心态变化和操作分歧会直接体现在后期的行情中。”

目前，被中科金财频繁提及的则是“金融科技”这个概念，而事实上，早前“互联网金融”概念正如火如荼之时，中科金财曾借助这个风口进行了多方面的布局。不过，如今中科金财的业绩却没有得到延续。更为明显的对比是在股价上，2015年，中科金财股价高点达到170.32元（前复权），市值接近600亿，但7月6日收盘，中科金财股价15.45元，市值约52亿。